¿Cómo funcionan las herramientas de financiamiento no bancario para pymes?
Las pequeñas y medianas empresas suelen asociar el financiamiento exclusivamente a la banca tradicional. Sin embargo, existen alternativas que permiten acceder a liquidez, adquirir activos estratégicos o transformar patrimonio inmovilizado en capital de trabajo sin depender necesariamente de un crédito bancario.
Francisco Goycoolea, Gerente Comercial de CFC Capital, explicó cómo herramientas como el factoring, leasing y leaseback pueden convertirse en aliados clave para el crecimiento de las pymes. "Todas las empresas necesitan financiamiento en alguna etapa de su desarrollo. Lo importante es encontrar la herramienta adecuada según la necesidad específica de cada negocio", señaló Goycoolea durante la entrevista.
Entre las alternativas destacadas se encuentra el leasing, mecanismo que permite financiar la adquisición de activos productivos como maquinaria, mediante un contrato de arriendo con opción de compra. Según explicó, este instrumento permite a las empresas acceder a activos estratégicos sin realizar grandes desembolsos iniciales, además de entregar beneficios tributarios al considerar las cuotas como gasto.
Por otra parte, el leaseback aparece como una solución para aquellas empresas que poseen activos, pero necesitan liquidez para continuar creciendo. A través de este mecanismo, la empresa vende temporalmente un activo a una entidad financiera, lo arrienda y posteriormente lo recupera al término del contrato. "El leaseback permite transformar activos inmovilizados en capital de trabajo sin perder su uso operativo. Es una herramienta muy útil para empresas que necesitan recursos para financiar su crecimiento sin desprenderse de bienes estratégicos", explicó Goycoolea.
Respecto al factoring, una de las soluciones más utilizadas por las pymes para mejorar su flujo de caja, el ejecutivo destacó que permite anticipar el pago de facturas y transformar cuentas por cobrar en liquidez inmediata. Además, aclaró conceptos como el factoring con responsabilidad, modalidad predominante en el mercado chileno, donde la empresa que cede la factura mantiene la responsabilidad en caso de incumplimiento del pagador.
Durante la conversación, Francisco Goycoolea enfatizó la importancia de buscar asesoría especializada antes de optar por cualquier alternativa de financiamiento. "Cada producto tiene una estructura distinta y responde a necesidades diferentes. Lo importante es que las empresas puedan evaluar qué herramienta les permite crecer de manera sostenible, manteniendo una adecuada gestión de su flujo de caja", afirmó.